搭建产业平台的供应链金融体系的3点注意事项
- 2019-12-21，万联网 ，黄贵生
金融机构，管的太死，进不去产业去，但是要放松一点，就会死的快，基本上很多机构只要手一松就死了。这些年我们看了很多企业做起来又倒下去，看了有些机构拿钱非常迅猛的一年之内冲上，然后很快第三年就不见了。产业这端来讲考虑得更多是我这个业务怎么方便，怎么便捷，不太考虑资金的安全性；在产业和金融之间就有一个鸿沟，存在巨大的错配空间，这个就是供应链金融的机会，在动产融资领域的机会。
现在推动供应链金融的有三类机构，一个从金融机构推动的，一类是从产业端推动的 还有一类是从科技或者平台角度去搞连接的。从产业或者搞连接的角度来讲，供应链金融应该做到让资金机构，把供应链资产看得懂、看的见、看得住、卖得掉、收得回。首先让金融机构能看懂你的资产，这样才是合作的第一步，产业平台能够看得见、看的住、卖得掉、收的回这些掌控，你就搭建了供应链金融平台，有效的连接了产业和金融，做到产融结合。
我们做产业平台，因为现在做产业，我们是从产业出来做供应链金融，供应链金融既可以保证安全，低风险，又可以促进产业供应链的降本增效。
国家政策导向金融归金融，产业归产业，很快纯粹的资金中间机构很难生存。我们做产业平台的人不要去想着挣金融的钱，这个钱将来一定银行等金融机构的，银行等金融机构针对B端企业，不会毫无区分的去做了也会按照产业链来进行划分，重度投入某几个产业链。
中国这么多银行，每个银行做三个专长的产业链，基本上就分割了。我们产业的人应该把竞争力建立在产业供应链场景上，从采购、生产、研发、制造、流通、分销，每个环节上做到可视化，找到优化将本的空间。就相当于整个产业链相关从业者的工作平台，把垂直细分场景做好，大家都会来跟你合作，其他机构也得找你，这是我们做产业互联网的基本追求。
产业平台的供应链金融体系该怎么搭建，这里讲三点注意事项。
1、 商品，不同的商品决定风险控制的举措。
商品代表着一个垂直细分产业链，供应链金融体系尤其是风险管理体系一定是基于商品本身的特性搭建出来的，跨品类很难做成。因为商品本身的特征决定了风险控制，商品本身是决定了风控的基本流程。专心致志的做好细分领域，做好一个地区的其实就不错了，还想干全国、干全品类，我觉得干不了，这个不像2C领域。
商品品类的分析非常重要，大家可以去分析一下，从共性度、规模、流通性、价格敏感度、利润空间、标准化程度、上下游资信，比如说做汽车的，上游N个产业链最后汇成一个整车，因为你要对汽车分析，不能选高科技太高科技的东西，因为那种东西淘汰太快了。比如说选发动机还是选车身，一般来讲肯定选车身，智能汽车还是说汽油车还是要车身的，但是你选发动机就麻烦，淘汰太快的产品不适合做供应链金融，因为生命周期太短了，所以选基础性的，因为不管怎么样他存在。产品好变现的、流通量大的、标准化程度高的商品更适合。
我们举一个很有特点的例子，铅这个商品。铅从电池厂一直到回收完成一个360度循环，铅重量是不变的，一吨铅出来又是一吨，所以这种产品特征特别适合区块链模式，有铅这个实物资产相对应，资产是不灭的，可以跟踪有明确的价值。而且铅不能造假，铅很沉，想在同样体积下造假就得加黄金，所以产品特性决定了可以设计什么样的供应链金融服务产品。针对铅这个产品，可以学习libra，发铅信，集成每一笔交易、交付和结算。如果用铅信来替代的话资金的流转变成信用的流转，和上午讲的各种的票差不多，这个信和电子商票不一样，电子商票和银票是依托于票据法方面。
2、产业平台的供应链金融要从产业链整体分析中找到破局点
产业供应链金融，主要目的还是为了整合产业链不只是赚取息差。在一定程度上来讲我们进去做供应链金融，就是给企业增加成本的。你怎么通过产业链运作把成本降下来这是我们要构建的竞争力。
比如通过你的服务集中采购，为客户省了5块钱，或者说你的效率很高，你及时付款，应对了涨价风险，可以省5块钱，利息可能也就是5块钱，这样对客户来讲相当于效率带来了资金成本的下降，或者趋近于0。我的意思是供应链金融如果纯粹PK资金成本是没有竞争力也没有前途。我们要找到和产业融合的点，要站在产业链的整体角度分析。
这是非常典型的制造业场景，面临的问题也很有普遍性。产能过剩，资金短缺、利润微薄、开机率不足、订单靠降价获取等等。从采购、生产、销售每一个环节上都很难受，浑身上下都不舒服。所以企业就面临这个现状，怎么办？刚开始平台想是通过交易把产业平台效益提升，后来发现不太现实，此路不通。
必须通过供应链破局，有钱，现在有钱是大爷，给你提供钱就把各种东西放在平台上来操作。必须要把分散的库存聚在一起，原来各个厂都有自己的成品库，建了中央监管仓，给他钱，也不是给他用，是用来直接上进行采购，把采购成本降下来，进行订单分派，你这个工厂就干这个，不用再开膜，把成本大幅度的降下来，通过这种方式，这种供应链金融切进去的目的就是为了做产业链整合，而不是为了挣资金的利息。你会发现，因为你要做仓，可能会有20块的利息支出，还有10块的运输仓储的成本，你必须通过别的方式把成本降下来，通过集采、统销、模具减少、用电波峰波谷电价差等上面做了很多工作，把整个成本降下来。如果只是为了做金融服务，直接搞仓单质押就可以，没必要全面切入产业链。
供应链金融我的感觉就是算帐，我们服务的对象都是很会算帐的。2B和2C不一样，个人买的东西很随机，不理性。但是2B就得算帐，必须把账算的特别清楚，是一个理性决策。只有算清楚账你才可以设计出来你需要的服务，到底能不能成，所以只有通过算帐，我们才可以算出来某个环节上能不能省钱，能省多少钱。
从采购到生产到最后一个完整的产品生命周期这个账要算明白。集采能省多少钱，物流联运、模具减少、电费的波谷能剩多少钱，这些都要算账，帐算明白了就知道该怎么挣钱了。
帐算明白了也才能管理住风险。因为你不知道哪个地方就可能会坑你，但是账算的很清楚，就知道从我们生产到最终的每一个环节上面，可能的费用结构成本是怎样的，这是合理值的。如果某个环节上成本高了，就说明他有问题。你应该知道什么是合理的产品成本费用结构，而且我们挣的钱，可能也就是来自于省的某一块的成品和费用上的钱，平台的价值不是给别人增加成本，而是降低成本或者提升效率。所以商业模式设计，我认为要经历算帐这个验证。
供应链金融服务平台有一个核心功能就是结算，就是解决算账的问题。结算是平台最牛的价值，如果这个平台不能参与算帐，不会算帐，也没有算帐的能力，就没有价值。结算是货和钱或者交资产与资金的转化，从合同到各类单证以及发票都要搜集齐。
3、 关于金融科技
对于产业互联网的金融科技是不是花瓶这个问题？大家有一个结论：不吹，不黑。不能夸大作用和价值，好像有了某一技术就万事ok，但是也不否认科技的长期价值。
供应链金融现在面临的几个挑战：数据不可得，数据不可信，数据不可加工。
首先要解决数据可得的问题，供应链金融最大的bug是人，所有的风险都是人为造成的，现在很多关键的取证数据都是人工录入的，或者是纸质操作的，造假难度和风险极低。区块链存证是没问题的，怎么保证录进去的数据是对的？以及整个链上的环节都录入？
金融科技在一定程度上不是发展的够，而是发展的严重不够，不能够把供应链的基本场景都数字化。在2C领域，手机基本上把人的生活领域都数字化了，2B领域里怎么把人的工作场景数字化，这类基础设施类的科技发展还是远远不够的。
我觉得时间和大势才是最好的朋友和敌人，不是说我们多牛，是你恰好处在大势。时间和大势绝对不可替代，必须分析产业供应链在时间轴上的生命周期是什么，相对应的资金供应链是什么状态。比如说煤炭这个产业，到2002年开始涨，涨到2008年，出现一个断崖式下跌，到2009年又开始涨，涨到2012年，2012到2015年腰斩一半，2015年到2018年又开始涨了一倍。你会发现在不同的周期里面，资金机构对你态度完全不一样，风险也随着产业周期的变动冒了出来。但是大部分情况是资金机构对产业周期的变动是滞后和麻木的。
最后有一段话很有价值：供应链金融真正珍贵的是你上过的当，受过的骗，踩过的坑、摔过的跤。这些东西才能让供应链金融产品设计、风控模型、风险敏感度变得完善，变得更加夯实，没有经过这些坑，而理想化设计出来的产品迟早会出问题的，因为骗子比你聪明，比你辛苦，比你努力多了。
