国联股份2022年财报被审计机构出具了带强调事项段的“无保留意见”

截至4月28日，A股共150家上市公司的2022年财报被审计机构出具了“非标”意见，其中有74家为带强调事项段的无保留意见，国联股份(603613.SH)便是其中之一。

经过一次延期后，4月27日晚间，产业互联网行业龙头国联股份发布了2022年年度报告。2022年，公司实现营收402.69亿元，同比增长8.16%；归属于上市公司股东的净利润11.26亿元，同比增长94.63%；归属于上市公司股东的扣非净利润10.54亿元，同比增长98.49%。

同时，国联股份还发布业绩更正公告，修正了此前在业绩预告中披露的营收数据。2022年，公司将部分交易调整为净额法确认收入，2022年实现营业收入402.69亿元，其中按总额法确认收入396.92亿元，按净额法确认收入5.77亿元。

业绩表现虽然亮眼，但被立信会计师事务所出具了带有强调事项段、持续经营重大不确定性段落、其他信息段落中包含其他信息未更正重大错报说明的无保留意见的审计报告，当晚上交所也火速发来问询函。

从审计视角来看，立信会计师事务所对国联股份的“强调事项”意见如下：其一，国联股份2022年度部分交易仅保存客户签收单，缺乏有效证明国联股份取得或拥有商品控制权的相关单据，国联股份对这些交易调整为以净额法确认收入，交易单据保存相关的内部控制存在缺陷。其二，国联股份部分信息技术相关控制（如数据审核和授权制度、生产系统访问和变更权限等）存在缺陷和不足。

也就是说，国联股份无法提供部分交易与相关商品控制权的直接依据，只好将这部分收入归为撮合式业务，调整为采用净额法确认。该部分涉及交易金额为336.95亿元，按照净额法确认的营业收入为5.77亿元。

也正因此，年报发布的同时，公司也发布业绩更正公告，修正了此前业绩预告中因全部用总额法确认而被高估的营收。更正后，公司2022年营业收入为402.69亿元，同比增8.16%，与前期业绩预告显示的全年收入726.5亿元至734亿元、同比增95.14%至97.15%存在较大差异。

而由于上述原因，国联股份年报披露当晚就收到上交所下发的年报问询函，要求公司补充披露实际收入与预告值差异较大是否系因部分交易由总额法调整为净额法，自查近三年是否存在其他未取得或拥有与相关交易商品控制权直接依据的交易。并说明更正后的财务数据是否仍然存在错用总额法、净额法的情形。

另外，上交所问询函中还提出关于公司线上收入确认模式、利润分配、货币资金、应收账款及预付款项对手方情况等问题，并要求公司披露前十大客户及供应商。这些问题看似不同，但核心均是关心国联股份是否存在刷单行为、是否与上下游关联方存在利益输送或资金占用。

除去审计因素之外，我们再来看国联股份今年的年报：

由于部分自营业务改记为平台业务，所以国联的年报呈现出GMV大幅提升，营业收入402.69亿，同比增长8.16%；扣非净利润10.54亿,同比增长98.49%；经营活动净现金流13.71亿,同比增长405.54%，整体还是一份非常亮眼的财报。

其中，应收票据增速高于营业收入增速。报告期内，应收票据较期初增长155.1%，营业收入同比增长8.16%，应收票据增速高于营业收入增速。

盈利能力方面，报告期内，公司毛利率为5.41%，同比增长65.97%；净利率为3.34%，同比增长76.36%；净资产收益率（加权）为23.17%，同比增长62.25%。

不过，从资金管控角度看，公司货币资金、有息负债连续三年高增长。近三期年报，货币资金较期初增长278.52%、23.52%、58.38%，总债务较期初增长176.67%、69.81%、40.66%，三个报告期内持续保持较高速。

来源：万联网整理