专访中晟供应链执行总裁赵培培 | 商票成功支付流转只是商业信用建立的开始

自2020年以来，我国票据业务的发展迈上了崭新台阶，作为供应链金融的重要载体之一，票据在解决我国应收账款的难题上有着不可忽视的突出表现。一定程度上，票据疏通了我国目前出现的应收账款规模过大而造成的经济运行的堵点，也成为了中小企业在融资过程中信用提升的重要依托。

伴随金融科技的广泛应用，票据市场的灵活性以及便捷性在发展过程中也有了更大的提升，这使得无论是金融机构、核心企业，亦或是金融科技平台，其参与供应链金融的意愿越发突显。在更好地将企业信用传递，助力产业链发展上，中晟供应链有限公司（以下简称“中晟供应链”）便成为其中尤为突出的先行者之一。对此，在由万联网主办的第八届中国供应链金融创新高峰论坛期间，万联网记者对中晟供应链执行总裁赵培培女士进行了专访，并就当前票据市场趋势及创新等方面进行了深度探讨。

（中晟供应链执行总裁赵培培）

“商票成功支付流转只是商业信用建立的开始”

一直以来，应收账款过多等问题成为阻碍我国产业链条上中小企业发展的拦路虎，针对此，国家层面相继出台了相关政策。

2020年7月，中国人民银行制定发布了《标准化票据管理办法》正式将标准化票据业务从试点推向正轨；9月，人民银行等八部委联合公布的《关于规范发展供应链金融 支持供应链产业链稳定循环和优化升级的意见》“即226号文”中便提出，要“加强供应链票据平台的票据签发、流转、融资相关系统功能建设”、“加快推广与核心企业、金融机构、第三方科技公司的供应链平台互联互通”、“加强供应链金融服务平台、信息系统等的安全保障、运行监控与应急处置能力，切实防范信息安全、网络安全”等一系列针对供应链票据平台的明确要求。

文件等的出台从侧面表明，票据所具备的融资性及流动性等特征可以有效缓解应收账款所造成的堵点。同样在赵培培看来，政策的细则对于平台的发展绝对是有利的。她表示，目前，核心企业、金融机构或是第三方科技公司以及供应链平台在互联互通这一方面，明显对比前两年要好了很多。“应该说，之前很少有第三方供应链平台与企业之间、银行之间全部打通，而这两年我们已经做了几家成功案例，由此来看，未来三年也将会有更多的核心企业和金融机构，以及专业的供应链平台互联互通，这必然是一个趋势。”

她同时认为，在风控以及系统的安全保障方面，确实还需要再大力完善，确保像此前出现的中铁二局名字和账号不对称、假商票等情况不会再出现（拓展阅读：票据诈骗主要形式大盘点）。

据万联网记者了解，中晟供应链旗下自主研发并独立运营的一站式供应链金融综合服务平台——企汇安平台提供了一站式的票据交易、贴现、质押、应收账款融资和信用贷等业务。目前，平台线上线下累计交易突破了1600亿元。自2019年8月上线至今，交易规模已达70亿元。

在探讨企汇安如何在互通及风控层面执行和落实时，赵培培表示，“我们会先搭建好风控模型，选定核心企业后根据企业自身特征，为其量身定制流程和内容等。这些企业的数据信息相对来讲都是公开的，大部分都发过债。所以信息无论是在万得资讯还是在企业预警通上，包括企业本身所提供的资料都是比较全面而直观的。除此之外，企汇安在线下也会进行一定的审核，加之平台会对企业整体的签发流通、贴现等数据进行统计。”

据悉，风控层面，企汇安在内外部的信息整合和数据挖掘方面拥有丰富的实践经验，积累了大量多维度的C+B端数据资源，对数据维度、数据质量、数据用途都有基于实践的充分认知，对风控数据进行集中调配和统一管控，通过科学量化的技术手段和差异化的监测手段帮助企业进一步提升风控数据的挖掘深度，还可以通过模型策略去推进业务开展、风险管控、绩效考核等。风控模型可全方位覆盖企业相关业务的风控场景，从而识别并降低上下游客户潜在的风险，并发挥出有效风控预警的作用。另外再制定相关规则和各项应用策略、管理制度来进一步补充和完善客户的风控管理体系。这样以来，既节约了客户的操作成本又降低了风险概率，最终整体上提高了客户的业务开发能力和市场竞争力。

从具体业务来看，企汇安自身有供应商管理系统、票据管理系统等一系列的系统体系，可以将集团所有子公司的签票信息和银行授信使用情况，以及未使用授信的流通份额占比、未提示承兑或提示承兑等情形都有较为详细的记载。

记者同时注意到，企汇安的商票发行业务目前主要针对国内评级不低AA的央企、国企以及评级AAA的民营龙头企业，能在短短不到两年的时间里实现突破，可想而知，其在业务模式上必然有着不同寻常的亮点。

据悉，企汇安商票发行的服务内容主要包含商票新增发行、商票增量发行、商票流通、供应商推广、商票融资服务等一系列全生命周期的服务。赵培培介绍道，从票据签发之前的方案制定、合理成本测算，再到测算支付比例，这整个过程花费了大量时间。不仅如此，从审核到签发期间，企汇安还有专家智库团队，对参与签发商票的集团公司和子公司进行相应的培训等工作。

其中，商票流通和供应商的培训推广是较为困难的两个环节，它涉及如何让上游认可、接受、再支付，以及多维度满足供应商为其提供置换票据等服务。赵培培补充道，“对我们来讲，有一单签发成功只是商业信用建立的开始，要如何实现从现在支付给收款人到流通上游供应商五、六家，到未来流通上游十几家企业直到票据到期，才是我们重点考虑的。”

“真正能把应收账款票据化的企业的占比太小了”

企汇安平台的落地有效缓解了企业、机构在融资过程中的难题，其迅速发展在很大程度上离不开企业多年的累积。

据了解，中晟供应链隶属于宏鑫达集团，集团有着11年的行业沉淀和客户沉淀，这使得企汇安的增长在一定程度上得益于先天储备，此外，专注于同一行业的企业需求，让企汇安对服务的客户具备了更为深刻的解读。

赵培培坦言，真正能把应收账款票据化的比例太少了。“2020年全国规模以上企业的应收账款余额是27万亿，但融资的比例仅在20%左右，可见应收账款票据化的市场规模是非常巨大的。因此，我们在服务核心企业的时候也一直强调，把现有账期转换成商业承兑汇票，上游企业才会有更灵活的融资方式，才能解决中小企业融资难、融资贵问题。”

票据为企业供应链融资获得了更多的可能性，也进一步降低了企业融资的成本。作为票据和供应链两个生态融合的平台，无论哪方面的利好都极大助推了企汇安的发展。

继226号文后，央行进一步明确要推动应收账款票据化和直融体系发展、保障中小企业款项及时支付条例等，此外，2021年政府工作报告更是首次单独提及“创新供应链金融服务模式”，为两者的融合创造了更多可能条件。

从宏观层面来看，这促使更多的金融机构和企业去创新线上的产品、交易、支付、结算等场景的应用，也对未来供应链金融的发展提供了更为便利的条件。从微观层面来看，现在已经有很多的金融机构、专业供应链平台以及类金融机构，在不同行业不同领域的场景上不断探索。赵培培同时认为，未来三年，会有更多更好的方式去满足线上无法满足的产品需求，比如在农业、水产、进出口等领域，也会研发出更为精准的供应链金融服务，使其渗透到各个环节。

值得一提的是，在万联网于3月30日主办的“CSCFIS 2021第八届中国供应链金融创新高峰论坛”现场，赵培培还以“如何畅通票据+供应链全流程”为主题带来了丰富精彩的内容分享。

数字化浪潮的推动，是平台化的发展根基。除了票据本身所具有的优势外，以大数据、云计算及移动互联等为基础的金融技术手段，也为服务平台客户提供了更为高效的解决方案。对于企汇安所服务的供应商来讲，科技手段有一个较为良好的记载方式，这使得核心企业和相关机构可以通过平台数据，直观地对供应商进行再次分析、比对。

此外，针对企业异地开立账户可能面临的无法开立，中途资料审核不通过而造成资金流通不畅、付款不及时的困扰，也有更为良好的解决方案。据记者了解，今年3月，企汇安收到了河北沧州某公司的贴现订单，该商业承兑汇票由陕西建工子公司开立，在接到询问后的第二天早晨9点，便通过企汇安申请贴现，十分钟内便完成了下款。此外，山东某控股集团2020年6月份推行商票结算以来，企汇安帮助其有效降低有息负债规模1.5亿左右；减少了各项保证金支出约3000万元。

“把一个地区的产业或者一家行业龙头企业做深做扎实”

在应收账款票据化趋势的热潮下，入局玩家会越来越多，而中晟供应链也将面临新的挑战。赵培培表示，企业的支付是自由的，所以未来必然不乏很多的平台去承接这类资产服务，但中晟供应链对这类挑战有着清晰的认知。她表示，“我们目前没有大量专业人才去服务国内的众多企业，但就一家核心企业而言，它所在的产业链上有着几千家或上万家供应商。我们在与核心企业进行深度合作的同时，也针对他的多级供应商制定了优惠合理的低成本融资方案。就当前来说，我们对汽车行业、能源行业、建筑建工、石油化工行业有着较深较透的了解。所以，我认为，聚焦到某个细分领域，先把一个地区的产业或者一家行业龙头企业做深做扎实也是非常有价值的。”

作为起步时间不长的企业，企汇安平台的发展日新月异，目前已经在北京、济南、西安、三亚、济宁、青岛、沈阳、乌鲁木齐等城市陆续建立了分支机构，并于日前获得了首轮融资。

对于未来的发展方向，企汇安有着明确规划。赵培培表示，技术方面，首先要增加核心研发人员，拓展团队规模，以更加高效的方式去完成目前阶段需要上线的平台功能，加大在数据整合，以及风控方面的投入，搭建出自己的风控模型。另外，在运营和推广方面我们希望能落地到每个城市，无论是线上还是线下，能在第一时间服务到企业总部、子公司、供应商等。

她表示，“我们计划在未来三年内助力30家核心企业，这意味着今年至少要落地10家核心企业”。去年受疫情的影响，企汇安还需要补齐此前既定数量上的落差，由此来看，实现这一目标势必要承受着较大的压力。

采访的最后，赵培培表示，“企业在信用推广的路上还很漫长，责任重大，但非常有价值。”她希望可以在尽可能短的时间内帮助更多有需要的企业去推广企业信用，去代替一部分银行信用，与各个行业平台、金融机构建立起更加良好的合作与链接。